Инвестплатформа позволит привлекать $100 млрд инвестиций в страны БРИКС и Глобального Юга
Многофункциональная инвестиционная платформа позволит ежегодно привлекать в страны БРИКС и страны Глобального Юга до $100 млрд инвестиций. К таком выводу пришли эксперты консалтинговой компании "Яков и партнеры" и Центрального университета (материалы есть в распоряжении ТАСС). Они оценили перспективы создания и развития новой глобальной финансовой архитектуры, ориентированной на потребности стран БРИКС и Глобального Юга.
"В частности, запуск многосторонней инвестиционной платформы позволит ежегодно привлекать до $100 млрд инвестиций, обеспечивая до 0,25% дополнительного прироста ВВП в развивающихся экономиках", - говорится в отчете "Преодоление разрыва: развитие альтернативной финансовой инфраструктуры", который был подготовлен данными экспертами к конференции "Неделя БРИКС в UnB" (UnB BRICS Week) в Бразилии.
В материалах отмечается, что государства БРИКС в последние годы демонстрируют впечатляющие темпы экономического роста. Совокупная доля этих стран в мировом ВВП уже превысила аналогичный показатель участников G7, а на развивающиеся рынки суммарно приходится более 59% глобального ВВП. Однако, несмотря на значительные природные и человеческие ресурсы, многие из этих стран все еще сталкиваются с проблемой нераскрытого экономического потенциала. Более того, данные государства сталкиваются с проблемой инвестиционного дефицита, который, по оценкам экспертов, превышает $4 трлн - из них от 1,4 до $2,5 трлн приходится на инфраструктурные потребности. В отличие от развитых стран, где финансовая система развивалась синхронно с экономикой, развивающиеся рынки испытывают системное отставание.
"Текущие финансовые механизмы больше не справляются со своими задачами. В этих условиях участникам объединения БРИКС и государствам Глобального Юга важно не только наращивать инвестиции, но и формировать собственные каналы движения капитала - технологичные, независимые, удобные и защищенные от внешнего давления. К тому же уход от устаревшей платежной системы может сэкономить странам до $30 млрд ежегодно", - отметил партнер-эксперт "Яков и партнеры", директор Центра бизнес-образования и аналитики Центрального университета Илья Иванинский.
В рамках исследования эксперты предложили два институциональных решения. Первое - децентрализованная инфраструктура депозитарного учета и расчетов, позволяющая странам БРИКС инвестировать друг в друга напрямую. По оценкам экспертов, подобная инициатива позволит значительно сократить транзакционные издержки, сузить спреды между ценами покупки и продажи, а также повысить ликвидность и снизить стоимость капитала. Второе - создание многосторонней инвестиционной платформы, которая повысит привлекательность долгосрочных проектов. В ее состав войдут такие инструменты, как гарантии, выкуп части траншей и другие механизмы снижения рисков для рыночных инвесторов. Эффективность платформы будет обеспечена за счет современных технологий, а управление подобным "маркетплейсом" может быть поручено международной организации или банку развития с сетью агентов в странах присутствия.
"Модель построена на принципах смешанного финансирования и зависит от объема инвестиций. Если оператор платформы ежегодно вкладывает $10 млрд, это позволяет привлекать в экономику стран региона до $100 млрд за счет эффекта мультипликатора. Речь идет о крупных инфраструктурных проектах в сферах транспорта, энергетики, производства и экологии", - пояснил консультант "Яков и партнеры" Александр Ракша.
Эксперты подчеркивают, что подобные механизмы особенно актуальны в условиях новой геополитической турбулентности, на фоне которой глобальные финансовые институты становятся все менее нейтральными и зачастую используются как инструменты политического давления. Снижение зависимости от них и параллельное развитие собственных решений - необходимое условие устойчивого роста.
О компании
"Яков и партнеры" - международная консалтинговая компания со штаб-квартирой в Москве и обширной сетью экспертов и партнеров более чем в 120 странах мира.
